上海贝岭3.6亿元收购南京微盟案最新进展!
来源:    发布时间: 2020-07-06 10:29   2079 次浏览   大小:  16px  14px  12px




6月24日,上海贝岭发布《关于收购南京微盟电子有限公司100%股权暨关联交易的公告(二次修订稿)》称,公司针对去年10月决定的收购南京微盟100%股权暨关联交易方案,进行了调整_.

上海贝岭此前于2019年10月18日宣布,拟以现金支付方式收购南京微盟电子有限公司股东持有的100%股权,交易总价为3.6亿元(人民币,下同)。

6月24日,上海贝岭发布《关于收购南京微盟电子有限公司100%股权暨关联交易的公告(二次修订稿)》称,公司针对去年10月决定的收购南京微盟100%股权暨关联交易方案,进行了7处调整。

据官网介绍,上海贝岭股份有限公司成立于1988年9月,是国家改革开放初期成功吸引外资和引进国外先进技术的标志性企业。1998年9月,公司在上海证券交易所成功挂牌上市(SH600171),成为国内集成电路行业第一家上市公司。2015年7月,华大半导体有限公司成为公司第一大股东,公司实际控制人为中国电子信息产业集团有限公司。

由于此次交易对方之一华大半导体有限公司(以下简称“华大半导体”)持有南京微盟41.33%的股权,为南京微盟第一大股东和控股股东,华大半导体同为上海贝岭第一大股东和控股股东。同时,上海贝岭董事长马玉川先生担任南京微盟的董事、董事长职务。因此,本次交易构成关联交易。

根据《国有资产评估项目备案表》(备案编号0003GZWB2020003),经上海贝岭与南京微盟原股东协商一致,同意本次目标公司100%股权转让的价格为36,031.29万元。上海贝岭已与南京微盟原股东签署关于南京微盟电子有限公司之股权转让协议之补充协议(二)。根据约定对原方案相关内容作出更新修订。

据公告披露,南京微盟电子有限公司创建于1999年,专注于高性能、高品质模拟集成电路 和数模混合电路设计及销售,产品线广泛,覆盖电源管理领域主要产品。通过持 续研发,南京微盟为客户提供高效能、低功耗、品质稳定的电源管理芯片产品。截至2019年12月31日,南京微盟经审计的账面净资产约12,105.00万元。2019年度,其实现营业收入21,942.39万元,净利润为2,511.82万元。

上海贝岭称,通过本次资产收购,公司将持有南京微盟100%股权,扩大公司在电源管理芯片领域的销售规模。此次交易的标的公司南京微盟向公司承诺2019年、2020年、2021年净利润分别不低于1,890万元、2,860万元、3,750万元。此次交易不仅能够提升公司收入规模和利润水平,而且有助于公司进一步增强盈利能力、综合竞争能力和持续发展能力,有利于保护公司股东尤其是中小股东的利益。

从整体市场份额来看,目前国内电源管理市场的主要参与者仍主要为欧美企业,欧美大型芯片逐步转向汽车级、工业级、军品级乃至宇航级等其他性能要求更高的市场,而国内电源管理芯片设计企业主要集中在民用消费市场。一方面国际大厂在消费领域的逐步退出给国内企业让出了市场空间,带来了快速发展的机会;另一方面,国内电源管理芯片设计公司非常分散,面临激烈的市场竞争。

该公司在公告进一步指出,随着物联网的发展,电源管理芯片的应用领域逐渐从消费电子、网络通信延伸至汽车电子、新能源、智能硬件等领域,应用领域的延伸对电源管理芯片的需求更加差异化。 在市场容量的增长与进口替代效应叠加背景之下,国内电源管理芯片设计企业将有更广阔的业务机会。

电源管理业务作为公司重要的产品领域,为抓住物联网等新兴应用驱动的半导体行业新一轮增长,在下游应用爆发的前夕,上海贝岭提前布局,整合业内优质标的。通过本次并购,公司电源管理业务在销售规模、客户质量、产品线完整性、技术水平等方面均有显著提升。

上海贝岭表示,随着电源管理芯片应用领域的不断延伸,对电源管理芯片的需求更加差异化,产品线的广度和深度是为客户提供完整芯片解决方案的前提。南京微盟拥有AC系列、DC系列、数模混合三大产品线,与公司的产品互补性较强。通过收购南京微盟,公司电源管理芯片“一站式”定制方案提供能力进一步提升。